Systemhaus verkaufen oder Nachfolge planen.
Plattform-Investoren und große IT-Dienstleister suchen aktiv nach Add-Ons im DACH-Raum. Wir begleiten Inhaber von Systemhäusern beim Verkauf oder bei der externen Nachfolge und sprechen Käufer erst nach Unterzeichnung einer Vertraulichkeitsvereinbarung mit Ihrem Firmennamen an.
Was den Wert Ihres Unternehmens im Prozess bestimmt.
Recurring Revenue
Managed-Services-, Wartungs- und Cloud-Reseller-Margen werden gegenüber dem Projektgeschäft gesondert ausgewiesen.
Herstellerzertifizierungen
Partnerlevel bei Microsoft, Cisco, Fortinet oder AWS wirken sich auf den Kreis möglicher Käufer aus.
Vertikalisierung
Ein klarer Branchenfokus, etwa Healthcare, Public Sector oder Manufacturing, wird im Verkauf gesondert bewertet.
Mitarbeiterbindung
Fluktuationsrate, Senioritätsstruktur und Schlüsselpersonen werden im IT-Dienstleistungsgeschäft geprüft.
Projekt- vs. Servicemarge
Die Trennung von einmaligem Projekt- und wiederkehrendem Servicegeschäft beschleunigt die Due Diligence.
Standortstruktur
Regionale Präsenz und Filialstruktur sind für Käufer mit Konsolidierungsstrategie relevant.
Ein klarer Prozess schafft Handlungsspielraum.
01. Vorbereitung
Indikative Bewertung, Aufbereitung von Recurring- vs. Project-Revenue, Datenraum, Cap Table.
02. Käuferansprache
Ansprache von IT-Services-Strategen, Plattform-Investoren mit Buy-and-Build-Strategie und MBI-Kandidaten.
03. Verhandlung
Term-Sheet mit Earn-Out-Strukturierung, Mitarbeiterkommunikation, Vendor-Loan-Optionen.
04. Due Diligence und Closing
Steuerung von Financial-, Tax-, Legal- und Commercial-DD bis zum Vollzug.
Häufige Fragen
Lohnt sich der Verkauf trotz Plattform-Konsolidierung?
Plattform-Investoren zahlen häufig Aufschläge für etablierte Systemhäuser mit hohem Managed-Services-Anteil, weil diese Add-Ons den Plattformwert direkt erhöhen.
Wie wird ein Systemhaus bewertet?
Üblich sind EBITDA-Multiples zwischen 5x und 9x, höher bei hohem Recurring-Anteil und Branchenfokus. Eine indikative Bewertung erstellen wir im Erstgespräch.
Kann ich nach dem Verkauf weiterarbeiten?
Übliche Modelle reichen von einer kurzen Übergangsphase bis zu mehrjähriger operativer Mitwirkung mit Earn-Out, je nach vereinbarter Vertragslaufzeit.
Was passiert mit dem Team?
Strategen und Plattform-Investoren wollen das Team in der Regel behalten. Kommunikation und Retention-Maßnahmen werden Teil der Transaktionsstruktur.
Über VK Finance Group
VK Finance Group (VK Finance Group GmbH) ist eine partnergeführte M&A- und Corporate-Finance-Beratung für den Mittelstand im DACH-Raum. Wir begleiten Unternehmer, Gesellschafter und Investoren bei Unternehmensverkauf, Unternehmensnachfolge, Zukäufen und der Einordnung des Unternehmenswerts. Standorte: Opernplatz 10, 60313 Frankfurt am Main, Deutschland und Sellenbüren 55, 8143 Stallikon, Kanton Zürich, Schweiz. Kontakt: info@vkfinancegroup.de